Биткоин инвесторы. Кто они?
- Основные моменты и методология обследования
- Ожидается общественное принятие биткоин
- Профиль биткоин-инвестора 2022 года
- Биткоин инвесторы и их мотивация
- Влияние COVID-19 на инвестиционные решения
- Что отталкивает инвесторов
- Есть ли у биткоин будущее?
- Выводы
Второй год подряд крупнейший в мире управляющий активами в цифровой валюте компания Grayscale опрашивает инвесторов, чтобы изучить изменение отношения и перспектив вокруг биткоина. Исследователи отмечают, что «этот год был не похож ни на один другой в новейшей истории. Пандемия COVID-19 и последовавшая за ней экономическая рецессия вынудили отдельных лиц, малые предприятия, корпорации и правительства за короткий промежуток времени произвести радикальные изменения, способствуя, с одной стороны, появлению возможностей для инноваций, а с другой — экономическим бедствиям и перемещению населения».
Существование в эпоху быстрых перемен накладывает свой отпечаток на все уровни жизни, и прежде всего финансовую. Инвесторы вынуждены изобретать новые пути, благодаря чему появляются новые тенденции, которые будут поняты только через годы.
Основные моменты и методология обследования
В период между 26 июня 2022 года и 12 июля 2022 года был проведен онлайн-опрос 1000 американских потребителей. Возраст респондентов от 25 до 64 лет, и каждый из них несет ответственность за финансовое благополучие своей семьи.
Все опрашиваемые были вовлечены в ту или иную форму личного инвестирования, тратя по меньшей мере 10 000 долларов на ведение хозяйства (исключая пенсионные взносы и вклад в недвижимость), а личный доход составляет не менее 50 000 долларов.
Большинство биткоин инвесторов сделали отчисления за последний год. По сравнению с 2019 годом интерес явно вырос: 55% против 36%.
Ожидается общественное принятие биткоин
Хотя изначально цифровые валюты рассматривались как нишевый класс активов, привлекающий узкий круг инвесторов, они набирают обороты как основная инвестиционная возможность. По данным опроса этого года, потенциальные биткоин инвесторы составляют 32 миллиона человек, в прошлом году цифра была меньше — 21 миллион. В этом году 62% инвесторов сообщили, что они «знакомы» с Биткоин, по сравнению с 53% в 2019 году. Кроме того, почти половина опрошенных предсказали, что цифровые валюты будут рассматриваться как основные к концу текущего десятилетия.
Интересный факт – средний возраст большинства заинтересованных в криптовалюте 42 года, в то время как срез респондентов среднего возраста 49 лет показал, что это поколение не заинтересовано в биткоине.
Профиль биткоин-инвестора 2022 года
Инвестор, который рассматривает инвестиции в биткоин, скорее всего, будет молодым мужчиной, активно ищущим новые инвестиционные возможности, толерантным к рискам, с долей «финансовой агрессии». Они держат инвестиционные счета в нескольких фирмах и внимательно следят за финансовыми новостями. Из всех людей с высшим образованием инвестируют в виртуальные активы 29%, а вот из тех, кто имеет степень бакалавра – меньше, 22%.
Биткоин инвесторы и их мотивация
В 2019 году 59% респондентов опроса указали, что возможность начать с небольшой суммы и увеличить свои инвестиции с течением времени будет мотивирующим фактором при рассмотрении инвестиционных продуктов биткоина; в 2022 году это число увеличилось до 65%. Это важно для тех, кто только начинает, так как легко купить крошечные доли биткоина в отличие от акций или облигаций. Восприятие биткоина как актива, предлагающего большие возможности для роста, продолжает оставаться важным фактором интереса. В 2019 году 51% инвесторов охарактеризовали потенциальный рост как мотивирующий фактор. Год спустя 59% инвесторов мотивированы перспективой роста — число, которое увеличивается до 79% среди тех инвесторов, которые уже заинтересованы в биткоине.
Вторым фактором является расширение образовательной среды, в которой можно больше узнать об особенностях биткоин и его потенциале. Респонденты отмечают, что от инвестиций их удерживает отсутствие знаний.
Влияние COVID-19 на инвестиционные решения
Продолжающаяся глобальная пандемия COVID-19 потрясла страны, отрасли и предприятия по всему миру, и инвестиционное сообщество не является исключением. Примерно две трети респондентов, которые инвестировали в биткоин в течение предыдущих четырех месяцев (что составляет 38% от всех крипто-инвесторов), сообщили, что COVID-19 повлиял на их решение инвестировать в цифровую валюту. В августе 2022 года аналитики JPMorgan обнаружили, что некоторые розничные инвесторы, особенно молодые,развернули избыточную ликвидность в BTC в ответ на пандемию. Когда их спросили, сделала ли пандемия инвестиционные продукты более или менее привлекательными для них, три четверти опрошенных указали, что COVID-19 повысил привлекательность биткоина.
По мнению респондентов, биткоин разделяет некоторые атрибуты безопасных инвестиций: ограниченность производства биткоина, поддающаяся проверке природа, отсутствие корреляции с глобальными рынками и тот факт, что он не так жестко контролируется государством.
Самая большая возрастная группа людей, которые рассматривали биткоин как безопасную гавань, была в возрасте от 35 до 44 лет. Эта группа инвесторов уже пережила три рецессии и видела, как традиционные защитные инструменты, такие как недвижимость, защитные акции и облигации, теряют свою привлекательность в качестве хеджирования от рыночных спадов.
Что отталкивает инвесторов
Некоторые демографические группы постоянно выражают отсутствие интереса к инвестиционным продуктам биткоина. Только 40% инвесторов в возрастной группе 55-64 лет (самая старая когорта опрошенных) были знакомы с BTC — самый низкий показатель в любой возрастной группе. Кроме того, только 30% из них сказали, что они будут рассматривать инвестиционный продукт Bitcoin.
Общие проблемы среди респондентов опроса, которые не были заинтересованы в биткоине, как правило, отражали обстоятельства пожилых инвесторов в целом — например, необходимость доступа к инвестиционному доходу для приближающегося выхода на пенсию. 81% тех, кто не интересовался биткоином, считали, что валюта слишком волатильна, а 84% сказали, что это слишком рискованно для их инвестиционного профиля.
Следующий фактор риска, который настораживает потенциальных инвесторов – виртуальная природа криптовалюты. 70% всех опрошенных респонденты выразили убеждение, что поскольку биткоин является цифровым, он уязвим для кибератак.
Однако, когда BTC должным образом защищен, оказалось, что его невозможно взломать даже самым изощренным злоумышленникам.
Биткоин инвесторы могут путать кибератаки с биржевыми кражами, когда хакеры смогли воспользоваться неадекватными мерами безопасности для доступа к паролям цифровых кошельков — по сути, ограблением цифрового банка конкретной биржи или поставщика услуг. Но никто не сомневается в безопасности доллара только лишь потому что некоторые люди грабили банки и успешно брали деньги из хранилищ. Хотя безопасность является критической проблемой, она не является непреодолимой, и за последние несколько лет уже был достигнут значительный прогресс по мере совершенствования мер безопасности и передовой практики.
63% инвесторов также выразили озабоченность по поводу регулирующего статуса биткоина, а 62% инвесторов ошибочно полагали, что государственный надзор за цифровыми валютами отсутствует. Однако правительственные учреждения в США и по всему миру регулируют многие аспекты экосистемы биткоина — особенно биржи, критическую инфраструктуру, где фиатные и цифровые валюты обмениваются на биткоин. В последние годы регуляторы, финансовые учреждения и инвесторы предприняли все необходимые шаги для внедрения криптовалютных инвестиционных продуктов.
Есть ли у биткоин будущее?
Есть, и весьма перспективное. В настоящее время именно пожилые биткоин инвесторы владеют большим богатством, чем их более молодые коллеги. Однако скоро следующее поколение может унаследовать значительное богатство от старших. И Cerulli Associates, и Coldwell Banker оценивают, что 68 триллионов долларов будут переданы от бэби — бумеров к поколению X и миллениалам в течение следующих нескольких десятилетий. К 2030 году миллениалы, которые гораздо более склонны рассматривать инвестиции в биткоин, будут владеть в пять раз большим богатством чем сегодня.
Поэтому, хотя сейчас молодые возрастные группы могут инвестировать меньше, нельзя игнорировать понимание того, как богатство может быть перераспределено в последующие годы.
Выводы
Всего за год биткоин получил признание среди инвестиционной общественности. Более половины американских инвесторов (почти 32 миллиона) выразили заинтересованность в инвестировании в биткоин. Поскольку фондовые рынки испытывают устойчивую волатильность и некогда сильные корреляции между различными классами активов начали распадаться, криптовалюта, похоже, набирает обороты. Валюты, которые защищены от монетарной политики, контролируемой правительством, были идеей, которая выглядит более перспективной с каждым днем даже в развитых странах.
Эта цифровая валютная революция в значительной степени была вызвана с нуля новым поколением хорошо образованных инвесторов, которые используют огромное количество информации, доступной в интернете, чтобы информировать свой инвестиционный выбор. Тот факт, что большинство нынешних и потенциальных инвесторов в биткоин еще даже не достигли своих лучших лет заработка, в сочетании с передачей богатства в размере 68 триллионов долларов, которая должна произойти в течение следующих 25 лет, открывает потенциально огромные возможности для тех, кто видит возможность долгосрочного роста биткоина.
По материалам: Grayscale